Операционная прибыль и EBIT: в чем разница?

2 сентября 2021 г.

Компании должны уделять пристальное внимание тому, насколько прибыльна их деятельность, чтобы оставаться конкурентоспособными и финансово стабильными. Хотя для организаций важно понимать как свою операционную прибыль, так и прибыль до вычета процентов и налогов (EBIT) при анализе своих финансовых показателей, между этими популярными бухгалтерскими показателями есть некоторые ключевые различия. Если вы работаете в области финансов или бухгалтерского учета, вам может быть полезно узнать, что означают операционная прибыль и EBIT, чтобы вы могли оценить прибыльность вашей организации. В этой статье мы даем определения обоим этим терминам, объясняем различия между ними и делимся примерами.

Что такое операционная прибыль?

Операционная прибыль относится к валовому доходу организации после вычета операционных и связанных с бизнесом расходов. Это демонстрирует сумму прибыли, которую бизнес получает от своей деятельности без учета процентов или налогов. Расчет их операционной прибыли может помочь владельцам бизнеса и ключевым заинтересованным сторонам оценить общую прибыльность и эффективность своей организации. Определение того, что такое операционная прибыль компании, включает вычитание ее операционных расходов непосредственно из ее валового дохода. Валовой доход представляет собой общий доход компании до вычета расходов и налогов. Некоторые общие примеры операционных расходов включают в себя:

• Амортизация активов

• Административные расходы

• Аренда

• Стоимость запасов

• Сборы, связанные с маркетингом

• Заработная плата сотрудников

• Страхование

• Затраты на исследования и разработки

Для расчета операционной прибыли можно использовать следующую формулу:

Операционная прибыль = (валовой доход) – (операционные расходы)

Пример операционной прибыли

Вот пример того, как владелец бизнеса может рассчитать операционную прибыль своей компании:

Владелец производственной компании хочет определить свою операционную прибыль, чтобы они могли проанализировать, насколько хорошо их операции в финансовом отношении были выполнены в прошлом квартале. Они просматривают свой отчет о прибылях и убытках и видят, что их валовая прибыль составила 100 000 долларов. Они также потратили 25 000 долларов на административные расходы и еще 5 000 долларов на исследования и разработки (НИОКР), что в сумме составляет 30 000 долларов на операционные расходы. Чтобы выяснить, какова была их операционная прибыль за последний квартал, они вычитают свои операционные расходы из своей валовой прибыли, используя следующую формулу:

(100 000 долларов США) – (30 000 долларов США) = 70 000 долларов США

Это показывает, что после того, как производственная компания оплатила свои операционные расходы в прошлом квартале, они заработали 70 000 долларов.

Что такое EBIT?

EBIT относится к чистой прибыли организации до вычета процентов или расходов по подоходному налогу. Чистая прибыль представляет собой общий доход компании после вычета всех расходов и налогов. Кредиторы, инвесторы и ключевые заинтересованные стороны компании используют EBIT для оценки эффективности основных операций бизнеса. Оценка деятельности предприятия без учета процентов и подоходного налога может дать более точное представление о том, насколько хорошо работает компания, поскольку налоги могут занижать показатели прибыли.

Определение того, что такое EBIT компании, включает в себя добавление ее годовых процентных расходов и налоговых расходов к ее годовой чистой прибыли. Для расчета EBIT можно использовать следующую формулу:

EBIT = (чистая прибыль) + (процентные расходы) + (налоговые расходы)

Пример EBIT

Вот пример того, как владелец бизнеса может рассчитать EBIT своей компании:

Владелец маркетингового агентства хочет рассчитать EBIT своей компании, чтобы они могли показать своим инвесторам, как их бизнес работает в финансовом отношении. Они просматривают свой отчет о прибылях и убытках и видят, что их чистая прибыль в прошлом году составила 500 000 долларов. Они также видят, что они заплатили 10 000 долларов в виде процентов и 15 000 долларов в виде налоговых расходов. Владелец бизнеса складывает все эти три элемента вместе, чтобы определить EBIT своей компании за прошлый год. Вот формула, которую они используют:

(500 000 долларов США) + (10 000 долларов США) + 15 000 долларов США = 525 000 долларов США

Это показывает, что маркетинговое агентство заработало 525 000 долларов до уплаты налогов и процентов в прошлом году.

Операционная прибыль по сравнению с EBIT

Хотя компании могут использовать как операционную прибыль, так и EBIT для оценки своих финансовых показателей, им необходимо понимать, чем эти значения отличаются друг от друга, чтобы их измерения были точными. Вот некоторые из ключевых различий между операционной прибылью и EBIT:

• EBIT включает внереализационную прибыль, тогда как операционная прибыль не включает.

• EBIT включает внереализационные расходы, а операционный доход — нет.

• EBIT относится к чистой прибыли до вычета процентов и подоходного налога, тогда как операционная прибыль относится к валовому доходу организации за вычетом ее операционных и связанных с бизнесом расходов.

• EBIT измеряет прибыльность компании в целом, тогда как операционная прибыль фокусируется только на прибыли, полученной от основных операций компании.

Пример операционной прибыли по сравнению с EBIT

Вот пример того, как компания может сравнить свою операционную прибыль и свой EBIT для оценки своей рентабельности:

Essentials Inc. хочет проверить, насколько прибыльными и эффективными они были в прошлом квартале. Они решают рассчитать свой EBIT, чтобы сравнить его со своим операционным доходом и получить точную оценку своей деятельности. Они просматривают свой квартальный отчет о прибылях и убытках, чтобы определить следующую информацию:

• Их операционный доход составил 260 000 000 долларов.

• Их чистая прибыль составила 150 000 000 долларов.

• Они заплатили 75 000 000 долларов в виде процентов и 55 000 000 долларов в виде налоговых расходов.

• Они накопили 20 000 000 долларов дохода на основе процентов.

Чтобы определить, какова их EBIT, Essentials Inc. добавляет сумму, которую они уплатили в виде процентных расходов и налоговых расходов, к своему чистому доходу. Они рассчитывают это по следующей формуле:

(150 000 000 долларов США) + (75 000 000 долларов США) + (55 000 000 долларов США) = 280 000 000 долларов США.

Это означает, что до вычета процентов и налогов Essentials Inc. получила прибыль в размере 280 000 000 долларов в прошлом квартале. Они сравнивают свой EBIT с операционным доходом, указанным в их отчете, и понимают, что он на 20 000 000 долларов больше. Essentials Inc. определяет, что это связано с тем, что указанная операционная прибыль не учитывает внереализационные доходы или расходы, тогда как чистая прибыль, которую они использовали для расчета своего EBIT, учитывает. В этом случае операционная прибыль не включает 20 000 000 долларов США, полученных Essentials Inc. за счет процентного дохода, который учитывается в расчетах EBIT.

Essentials Inc. подтверждает, что именно поэтому существует разница между значением их операционного дохода и значением их EBIT, и заключает, что их расчеты точны.