Der vollständige Leitfaden zu vorrangigen Schulden und wie sie funktionieren • BUOM

9. Dezember 2021

Viele Unternehmen finanzieren ihre Projekte oder Operationen über Finanzkredite. Finanzexperten verfolgen, korrigieren und dokumentieren diese Kredite häufig, um die Genauigkeit von Zahlungen und Finanzberichten zu verbessern. Das Wissen über verschiedene Schulden, einschließlich vorrangiger Schulden, kann Ihnen dabei helfen, diese Art von Übergängen für Ihr Unternehmen zu dokumentieren. In diesem Artikel besprechen wir, was vorrangige Schulden sind, schauen uns an, wie sie funktionieren, schauen uns die Unterschiede zwischen vorrangigen und nachrangigen Schulden an und analysieren andere Arten von Unternehmensschulden.

Was sind vorrangige Schulden?

Vorrangige Schulden sind Schulden und Verpflichtungen, die Vorrang vor anderen Arten von Schulden haben, die ein Unternehmen möglicherweise eingeht. Unternehmen mit vorrangigen Schulden zahlen diese Rechnungen zuerst und nicht mit anderen Arten wie nachrangigen, nachrangigen und hybriden Schulden. Viele Unternehmen bieten Finanzierungsagenturen Sicherheiten, Ausrüstung, Fahrzeuge oder Immobilien an, was dazu beitragen kann, die Zinssätze für Finanzierungsaktivitäten zu senken. Einige Beispiele für vorrangige Verbindlichkeiten sind:

• Große Immobilienkäufe

• Großprojekte

• Forschungs- und Entwicklungsinitiativen

• Kauf von Ausrüstung oder Fahrzeugen

Wie funktionieren vorrangige Schulden?

Vorrangige Schulden sind die erste Verpflichtung der Organisation bei der Schuldentilgung. Es funktioniert ähnlich wie andere Darlehensarten, da es sich um festgelegte Zahlungsbeträge handelt, die auf den Kapital- und Zinsaufwand des Darlehens angerechnet werden. Sehen Sie sich diese Schritte an, um zu verstehen, wie Sie für Ihr Unternehmen ein vorrangiges Darlehen beantragen und vorrangige Schulden abbezahlen können:

1. Analyse des potenziellen Werts von Sicherheiten

2. Erstellen Sie einen Kreditvorschlag für ein Finanzinstitut

3. Beantragen Sie ein vorrangiges Darlehen bei einer Geschäftsbank oder einer anderen Institution

4. Holen Sie sich eine Kreditgenehmigung

5. Vollständige Unterlagen für Senior-Darlehen

6. Wenden Sie das Darlehen für ein vorher festgelegtes Projekt, eine Ausrüstung oder einen anderen gewinnbringenden Plan an

7. Erwirtschaften Sie Einkommen und Gewinn

8. Wenden Sie den Gewinn auf die Kapital- und Zinskosten des Darlehens an, bevor Sie andere Arten von Darlehen zurückzahlen

9. Befolgen Sie den Kreditrückzahlungsplan, bis Ihr Unternehmen den Kredit abbezahlt hat

10. Schließen Sie ein Senior-Kreditkonto bei einem Finanzinstitut

Was ist der Unterschied zwischen vorrangigen und nachrangigen Verbindlichkeiten?

Es gibt mehrere wesentliche Unterschiede zwischen vorrangigen und nachrangigen Verbindlichkeiten. Das Kennenlernen dieser Unterschiede kann Ihnen dabei helfen, die Schulden Ihres Unternehmens zu verfolgen, zu dokumentieren und zu verwalten. Zu den Unterschieden zwischen diesen beiden Arten von Schulden gehören:

Priorität

Vorrangige Verbindlichkeiten haben für Unternehmen und Finanzinstitute höchste Priorität. Das heißt, wenn ein Unternehmen mit einer Zahlung in Verzug gerät, eine Fusion oder Übernahme stattfindet oder ein Konkurs eintritt, verkauft das Unternehmen zunächst seine Vermögenswerte, um das vorrangige Darlehen abzubezahlen. Nachrangige Verbindlichkeiten stehen für das Unternehmen und die Finanzagentur an zweiter Stelle. Wenn alle verkauften Vermögenswerte die vorrangigen Schulden tilgen, kann das Unternehmen seine Mittel zur Tilgung der nachrangigen Schulden verwenden.

Wenn ein Unternehmen beispielsweise vorrangige Schulden in Höhe von 2 Millionen US-Dollar und nachrangige Schulden in Höhe von 1 Million US-Dollar hat und das Unternehmen einen Vermögenswert für 2,5 Millionen US-Dollar verkauft. Das Unternehmen weist 2 Millionen US-Dollar aus dem Vermögensverkauf den vorrangigen Verbindlichkeiten und den Rest den nachrangigen Verbindlichkeiten zu. Wenn ein Unternehmen einen Vermögenswert für einen Betrag verkauft, der über dem Gesamtbetrag der vorrangigen und nachrangigen Schulden liegt, kann es den Rest des Vermögenswertverkaufs auf andere nachrangige Schulden anwenden.

Finanzagentur

Geschäftsbanken, Versicherungsgesellschaften oder andere große Finanzinstitute finanzieren in der Regel vorrangige Kredite. Dies liegt daran, dass vorrangige Verbindlichkeiten tendenziell größer sind als andere Arten von Verbindlichkeiten und große Finanzinstitute diese Projekte leichter finanzieren können. Investmentgesellschaften, Einzelinvestoren oder andere Finanzinstitute finanzieren Aktivitäten typischerweise mit nachrangigen Verbindlichkeiten. Dies liegt daran, dass diese Fonds oder Projekte riskanter sind oder kleinere Beträge umfassen.

Risiko

Vorrangige Verbindlichkeiten sind für Finanzierungsagenturen weniger riskant, da das Unternehmen den Kredit in der Regel mit Sicherheiten absichert. Diese Sicherheiten ermöglichen es Banken, im Falle finanzieller Schwierigkeiten oder anderer finanzieller Probleme Gelder vom Unternehmen zu erhalten. Mit nachrangigen Schuldtiteln ist ein höheres Risiko verbunden, da keine Sicherheiten seitens des Unternehmens erforderlich sind.

Menge

Die Höhe des Kredits, den ein Unternehmen von einem Finanzinstitut erhalten kann, hängt vom Preis der Sicherheit ab. Wenn die Sicherheit einen höheren Wert hat, etwa eine Immobilie oder ein Grundstück, kann das Unternehmen einen höheren Kredit erhalten. Wenn die Sicherheit von geringerem Wert ist, beispielsweise die Fahrzeuge oder Ausrüstung des Unternehmens, kann das Unternehmen einen Kredit erhalten, der näher am Wert der Sicherheit liegt. Nachrangige Verbindlichkeiten haben in der Regel einen geringeren Betrag als vorrangige Verbindlichkeiten, da das Unternehmen dieses Darlehen ohne Bereitstellung von Sicherheiten erhalten kann.

Zinsrate

Aufgrund des geringen Risikos für Finanzinstitute sind die Zinssätze für vorrangige Verbindlichkeiten im Allgemeinen niedriger als für alle anderen Arten von Verbindlichkeiten. Das Finanzinstitut und das Unternehmen vereinbaren außerdem einen Zahlungsplan, der der Bank und dem Unternehmen hilft, besser zu verstehen, wie schnell das Unternehmen den Kredit zurückzahlen kann. Nachrangige Verbindlichkeiten haben einen höheren Zinssatz, da die Banken mit dieser Art von Geschäftskrediten ein höheres Risiko eingehen.

Verwendung

Für Investitionsausgaben oder andere kostenintensive Projekte nutzen Unternehmen häufig größere Kredite oder vorrangige Verbindlichkeiten. Dies ist nützlich, wenn die Organisation über große Vermögenswerte zur Finanzierung dieser Projekte verfügt. Nachrangige Verbindlichkeiten eignen sich für Unternehmen mit minimalem oder geringerem Vermögenswert. Diese Unternehmen können kleinere Kredite, die als nachrangige Verbindlichkeiten eingestuft werden, nutzen, um ihre Geschäftstätigkeit auszuweiten und ihre Gewinne zu steigern.

Welche weiteren Schulden könnte das Unternehmen haben?

Auch als nachrangige Schulden bekannt, sind hier einige andere häufige Arten von Schulden aufgeführt, die ein Unternehmen anhäufen kann:

Vorzugskapital

Preferred Equity ist eine Finanzierungsstruktur, die typischerweise zum Erwerb von Gewerbeimmobilien unter Beteiligung privater Kreditgeber oder Private-Equity-Firmen verwendet wird. Unternehmen zahlen diese Investitionen durch Cashflows und Unternehmensgewinne zurück. Diese Art von Schuldtiteln birgt ein höheres Risiko als nachrangige Schuldtitel, aber ein geringeres Risiko als Stammaktienanlagen.

Gesamtkapital

Stammkapital, auch Stammaktien genannt, ist eine Finanzierungsstruktur, die es öffentlichen Anlegern ermöglicht, Anteile eines Unternehmens zu besitzen, was dem Unternehmen bei der Finanzierung seiner Projekte und Produktionsbetriebe hilft. Wenn das Unternehmen mit anderen Krediten in Verzug gerät und Insolvenz anmeldet, zahlt das Unternehmen diese Aktien zurück, nachdem es alle anderen Aktionäre bezahlt hat. Diese Art von Schulden birgt das höchste Risiko für Finanzinstitute oder Investoren.