Оборот бизнеса: что это такое и почему это важно

16 сентября 2021 г.

Компании и финансовые специалисты используют различные коэффициенты оборота бизнеса, чтобы определить финансовое благополучие своей компании или потенциальные инвестиционные возможности. Понимание того, что означает каждый коэффициент оборота бизнеса, может помочь вам определить области улучшения или определить риск, связанный с инвестированием в организацию. В этой статье мы даем определение деловому обороту, рассматриваем способы расчета различных видов делового оборота и приводим два примера коэффициентов оборота.

Что такое оборот бизнеса?

Оборот бизнеса — это объем продаж, который компания совершает за определенный период. Он показывает, насколько быстро бизнес выполняет свои повседневные операции. Компании используют оборот, чтобы также понять, насколько быстро они собирают свою дебиторскую задолженность. Оборот может отражать, как часто компания прокручивает свои запасы. В инвестировании оборот определяет, насколько быстро фирма продает портфель в течение месяца или года.

Почему оборот важен в бизнесе?

Анализ каждого типа оборота может помочь компании определить ее финансовое благополучие. Это помогает компании прогнозировать свои денежные потоки, поскольку показывает, насколько быстро они собирают денежные средства со счетов к получению. Более низкий оборот означает, что у них меньше наличных денег, что может повлиять на их деятельность. Например, если у компании низкая оборачиваемость запасов, она может не получать доход от продаж клиентам и иметь меньший денежный поток для финансирования операций.

Этот анализ товарооборота также может помочь компаниям определить области для фискальных улучшений. Если у них низкий оборот, компания может определить основную причину и реализовать стратегии для увеличения их коэффициентов. Например, если компания зафиксировала оборачиваемость запасов, скорректировав продажные цены, они могут увеличить продажи. При инвестировании оборот может помочь компании или частному лицу определить риск инвестирования в конкретную компанию. Низкий оборот может означать более высокий риск инвестиций, поскольку он может показать, что компания пассивно управляет своими средствами.

Виды оборота в бизнесе

Вот три основных типа оборота, которые предприятия и частные лица используют для определения финансового состояния компании:

Оборачиваемость дебиторской задолженности

Дебиторская задолженность — это сумма в долларах, которую клиенты в настоящее время должны компании за продукты или услуги. Компании документируют свои транзакции в дебиторской задолженности, когда клиент покупает услугу или продукт в кредит и не сразу оплачивает счет. Компании хотят иметь высокую скорость оборота, чтобы иметь больше ликвидных денежных средств для улучшения своей деятельности. Чтобы увеличить скорость оборота, компании стараются максимизировать продажи клиентов при минимизации остатка дебиторской задолженности.

Оборачиваемость запасов

Оборачиваемость запасов показывает, насколько быстро компания продает свои запасы клиентам. Наличие высокого уровня оборачиваемости запасов может показать, что компания быстро продает свою продукцию потребителям и имеет меньше физических запасов на своем складе или в другом месте хранения. Оборачиваемость запасов может помочь инвесторам определить уровень риска, связанного с вложением средств в компанию. Более высокая скорость оборота может отражать более высокую прибыльность, а низкая скорость оборота может отражать более низкую прибыльность.

Коэффициент оборачиваемости, равный 1 или меньше, свидетельствует о том, что у компании больше запасов, чем требуется текущему потребительскому рынку. Коэффициент оборачиваемости, превышающий 1, показывает, что компания продает товары, соответствующие рыночному спросу. Если скорость оборота слишком высока, потребительский спрос может превысить то, что может предложить компания.

Оборот портфеля

Оборот портфеля измеряет, насколько быстро компания покупает или продает ценные бумаги фонда. Инвесторы анализируют эту ставку, чтобы определить сборы и налоги, которые они могут понести при более высокой скорости оборота. Более высокие ставки обычно облагаются налогом на прирост капитала, который может свести на нет прибыль, полученную от покупки или продажи ценных бумаг. Более низкие показатели оборота могут отражать более низкую прибыльность, но с меньшей вероятностью будут нести комиссию за прирост капитала.

Оборот против прибыли

Оборот и прибыль играют важную роль в определении финансовых показателей компании. Оборот — это чистый объем продаж, который генерирует бизнес, но без учета каких-либо дополнительных расходов. В отчете о прибылях и убытках компании эта информация находится в верхней части отчета. Прибыль — это остаток доходов от деятельности компании после учета всех расходов и обязательств. Прибыль находится в нижней части отчета о прибылях и убытках компании.

Как рассчитать оборачиваемость дебиторской задолженности

Вот как рассчитать оборачиваемость дебиторской задолженности вашей компании:

1. Определить чистые продажи в кредит за период

Определение чистых продаж в кредит вашей компании начинается с определения периода, который вы измеряете. Например, вы можете рассчитать чистые продажи в кредит за один месяц или квартал. Кроме того, вычитание любых возвратов клиентов может обеспечить точность чистых продаж вашей компании в кредит.

2. Узнайте среднюю дебиторскую задолженность

После того, как вы определили период, который вы измеряете, вы можете рассчитать среднюю дебиторскую задолженность за этот период. Прибавьте номер дебиторской задолженности с начала периода к номеру на конец периода. Затем разделите эту сумму на два, чтобы найти среднее значение.

3. Разделите чистые продажи в кредит на среднюю дебиторскую задолженность.

Теперь вы делите чистый объем продаж в кредит на среднюю дебиторскую задолженность, чтобы найти скорость оборота вашей компании. Более высокая скорость оборота может отражать способность ваших клиентов быстро погасить свои непогашенные остатки с вашей компанией. Более низкая скорость оборота может означать, что у ваших клиентов меньше возможностей погасить свои непогашенные кредитные остатки.

Как рассчитать оборачиваемость запасов

Вот как рассчитать оборачиваемость запасов вашей компании:

1. Определите себестоимость проданных товаров (COGS)

Обнаружение запасов в начале и конце периода, который вы измеряете, и покупок, сделанных в течение этого периода, может помочь вам найти себестоимость. Во-первых, добавьте начальную сумму запасов к покупкам, сделанным в течение периода. Затем вычтите конечную сумму запасов, чтобы найти себестоимость проданных товаров вашей компании.

2. Узнайте средний инвентарь

Чтобы узнать средние уровни запасов за период, прибавьте сумму запасов с начала периода к сумме запасов на конец периода. Затем разделите эту сумму на два. Полученное число является средней суммой запасов.

3. Разделите себестоимость на средний запас.

Теперь вы делите себестоимость проданных товаров на средний запас, который равняется коэффициенту оборачиваемости запасов для вашей компании. Более высокая скорость оборота отражает способность вашей компании быстро продавать свою продукцию клиентам. Более низкая скорость оборота показывает, что ваша компания продает свою продукцию медленнее. Здоровые показатели оборота варьируются в зависимости от отрасли и конкретных продаваемых товаров. Например, если ваша компания продает роскошные дома на колесах, оборачиваемость запасов может быть ниже, чем у компании, которая продает автомобили средней ценовой категории.

Пример оборота дебиторской задолженности

Вот пример, который поможет вам рассчитать оборачиваемость дебиторской задолженности вашей компании:

Компания Tennent Companies сообщила о чистых продажах в кредит на сумму 700 000 долларов США за период с 1 января 2021 года по 1 апреля 2021 года. На 1 января 2021 года дебиторская задолженность составляла 54 000 долларов США, а на счете — 72 000 долларов США на 1 апреля 2021 года.

Чтобы найти среднюю дебиторскую задолженность, они прибавляют 54 000 долларов к 72 000 долларов, что равняется 126 000 долларов. Затем они делят чистые продажи в кредит на среднюю дебиторскую задолженность, или 700 000 долларов, на 126 000 долларов. Это равно 5,6, то есть их компания взыскала свою дебиторскую задолженность 5,6 раз за трехмесячный период. Анализ нескольких показателей может помочь определить, улучшается этот показатель или снижается.

Пример оборачиваемости запасов

Вот пример, который поможет вам рассчитать оборачиваемость запасов вашей компании:

Radish Manufacturing сообщила о начальных запасах в размере 450 000 долларов США на 1 марта 2021 года и конечных запасах в размере 623 000 долларов США на 1 июня 2021 года. Они также сообщили о закупках запасов на сумму 514 000 долларов США.

Чтобы найти COGS, они добавляют 450 000 долларов к 514 000 долларов, что равняется 964 000 долларов. Затем они вычитают 623 000 долларов из 964 000 долларов, что равняется 341 000 долларов. Затем они находят средний уровень запасов за период, добавляя 450 000 долларов к 514 000 долларов и разделив эту сумму на два, что равняется 536 500 долларов. Затем они делят 341 000 долларов на 536 500 долларов, что равно 0,64. Это означает, что компания прогнозировала больший потребительский спрос, чем то, что потребители фактически купили.