Как рассчитать ожидаемый доход
16 сентября 2021 г.
Если вы инвестируете свои с трудом заработанные деньги, имеет смысл получить некоторое представление о том, как может работать ваш портфель. Знание того, как рассчитать ожидаемый доход, позволяет вам спрогнозировать ожидания относительно того, какой доход может быть у ваших инвестиций — будь то прибыль или убыток. В этой статье мы определяем ожидаемую доходность и показываем, как ее рассчитать, используя формулу и примеры.
Какова ожидаемая доходность?
Ожидаемый доход относится к ожидаемой прибыли или убытку от финансовых инвестиций. По сути, это значение прибыли, которую ожидают инвесторы. Поскольку это ожидаемая цифра, основанная на исторических данных, ожидаемая доходность не отражает ее фактическую стоимость. В любом случае, это может быть одним из факторов, который поможет вам принять решение об инвестициях в будущем.
Почему ожидаемая доходность важна?
Основное значение расчета ожидаемой доходности заключается в том, что он дает инвесторам представление о том, получат ли они прибыль или понесут убытки. Как только инвесторы получают расчетную прибыль, они могут планировать действия в зависимости от своих выводов. Хотя ожидаемый доход не гарантирован, он дает достойный прогноз с использованием средних весов.
Кроме того, если инвестор определяет ожидаемую доходность своего инвестиционного портфеля, он также сможет определить диверсификацию портфеля. Это потому, что они анализируют средневзвешенные значения каждого актива в портфеле. В конечном счете, расчет ожидаемой доходности позволяет инвесторам определить их вероятную прибыль по сравнению с риском.
Каковы ограничения ожидаемой доходности?
Самым большим недостатком расчета ожидаемой доходности является его непредсказуемость. Это связано с тем, что ожидаемая доходность не может быть определенной цифрой, поскольку ожидается, что рынок изменится. Из-за этого это может привести к неточности. Кроме того, ожидаемая доходность не учитывает волатильность. Поэтому важно не принимать никаких важных инвестиционных решений, основываясь только на этом факторе. Чем больше вы примете во внимание эти ограничения, тем лучше вы будете в долгосрочной перспективе.
Как рассчитать ожидаемую доходность инвестиционного портфеля
При расчете ожидаемой доходности инвестиционного портфеля учитывайте следующую формулу и переменные:
ожидаемая доходность = (W1)(R1) + (W2)(R2) + … + (Wn)(Rn)
куда:
W1 = вес первой ценной бумаги
W2 = вес второй ценной бумаги
R1 = ожидаемая доходность ценной бумаги 1
R2 = ожидаемый доход ценной бумаги 2
We = вес любой последующей ценной бумаги
Rn = ожидаемая доходность последующих ценных бумаг
Рассмотрите следующие шаги при расчете ожидаемой доходности портфеля:
Определите ожидаемую доходность каждой ценной бумаги в портфеле.
Определить вес каждой ценной бумаги портфеля.
Рассчитайте ожидаемую доходность портфеля.
Используйте ожидаемую прибыль, чтобы делать более разумные инвестиции.
1. Определите ожидаемую доходность каждой ценной бумаги в портфеле.
Во-первых, определите ожидаемую доходность каждой ценной бумаги в вашем инвестиционном портфеле. Для этого вам нужно обратиться к историческим данным. Вы будете основывать ожидаемую доходность на предположении, что то, что было правдой тогда, окажется правдой сейчас.
2. Определите вес каждой ценной бумаги портфеля
Затем определите вес каждого актива портфеля. Для этого вам нужно взять сумму средневзвешенных значений ожидаемой чистой прибыли или убытка каждого актива.
3. Рассчитайте ожидаемую доходность портфеля
Как только вы определили ожидаемую доходность и вес каждой ценной бумаги, умножьте каждую ожидаемую доходность ценной бумаги на соответствующий вес. Затем возьмите сумму произведения каждой ценной бумаги портфеля. Эта сумма представляет собой ожидаемую доходность вашего инвестиционного портфеля.
4. Используйте ожидаемую доходность для более разумных инвестиций
Наконец, теперь, когда вы определили ожидаемую доходность своего портфеля, вы можете использовать ее в своих интересах. Если вы готовы к финансовым потерям, вы можете разработать стратегию, чтобы этого не произошло в будущем. Если вы ожидаете финансовой выгоды, используйте ее для управления вашими будущими инвестициями.
Как рассчитать ожидаемую доходность одной инвестиции
При расчете ожидаемого дохода для одной инвестиции рассмотрите следующую формулу и переменные:
ожидаемая доходность = (P1)(R1) + (P2)(R2) + … + (Pn)(Rn)
куда:
P1 = вероятность достижения первого дохода
P2 = вероятность достижения второго дохода
R1 = ожидаемая доходность в сценарии 1.
R2 = ожидаемая доходность в сценарии 2.
Pn = вероятность получения прибыли в последующих сценариях.
Rn = ожидаемая доходность последующих сценариев
Рассмотрите следующие шаги при расчете ожидаемого дохода для одной инвестиции:
Определить вероятность достижения каждой доходности.
Определите ожидаемую доходность для каждого сценария.
Рассчитайте ожидаемую доходность одного вложения.
Используйте ожидаемую прибыль, чтобы делать более разумные инвестиции.
1. Определите вероятность достижения каждой доходности.
Во-первых, определите вероятность достижения каждой доходности. Для этого вам нужно будет обратиться к историческим данным о прошлых доходах. Например, вы можете рассмотреть возможность оценки прошлой эффективности активов.
2. Определите ожидаемую доходность для каждого сценария
Затем определите ожидаемую доходность для каждого сценария. Хотя ваши цифры не будут точными, постарайтесь быть максимально точными.
3. Рассчитайте ожидаемый доход от одной инвестиции
Как только вы определили ожидаемую доходность и вероятность успеха для каждой ценной бумаги, умножьте каждую ожидаемую доходность для данного сценария на соответствующий вес. Затем возьмите сумму каждого из этих значений. Эта сумма представляет собой ожидаемый доход от ваших отдельных инвестиций.
4. Используйте ожидаемую доходность для более разумных инвестиций
Теперь, когда вы определили ожидаемый доход от одной инвестиции, вы можете использовать его для определения своих будущих инвестиционных решений. Это связано с тем, что теперь инвесторы получат представление о том, следует ли ожидать прибыль или убыток от этих инвестиций.
Примеры ожидаемой доходности
Вот несколько примеров ожидаемой доходности:
Пример ожидаемой доходности инвестиционного портфеля
Допустим, в вашем портфеле есть три актива с названиями A, B и C, где 2000 долларов инвестировано в актив A, 2000 долларов — в актив B и 3000 долларов — в актив C. Вы определили, что ожидаемая доходность этих активов составляет 10%, 15% и 5% соответственно. Затем вы можете подставить эти значения в формулу следующим образом:
ожидаемая доходность инвестиционного портфеля = 0,2(10%) + 0,2(15%) + 0,3(5%)
ожидаемая доходность инвестиционного портфеля = 2% + 3% + 1,5%
ожидаемая доходность инвестиционного портфеля = 6,5%
Следовательно, ожидаемая доходность этого инвестиционного портфеля составляет 6,5%.
Пример ожидаемого дохода для одной инвестиции
Допустим, у вас есть инвестиция с 10-процентной вероятностью получения 20-процентной отдачи от инвестиций, 20-процентной вероятностью получения 15-процентной отдачи и 20-процентной вероятностью получения 10-процентного убытка. Подставьте эти значения в формулу следующим образом:
ожидаемый доход от этой отдельной инвестиции = 0,1 (20%) + 0,2 (15%) + 0,2 (-10%)
ожидаемый доход от этой единственной инвестиции = 2% + 3% – 2%
ожидаемый доход от этой единственной инвестиции = 3%
Таким образом, ожидаемая доходность этой единственной инвестиции составляет 3%.